12月22日，多家国有大行、部分股份行宣布下调人民币存款挂牌利率，部分一年、两年、三年期存款挂牌利率进入“1时代”。

　　存款利率降了，投资者还可以买啥理财？中国证券报记者走访调研北京市多家银行网点发现，目前正值银行新年“开门红”活动期间，不少银行阶段性上调存款利率，赠送精美礼品等。此外，部分中小银行存款利率仍具有较大优势。

送礼+上调利率

银行冲刺“开门红”

　　“‘开门红’还会持续几个月，现在存入，经过申请后会有米面油赠送。”进入某国有银行营业网点，冰箱、米、面、油等精美礼品摆在最显眼的位置。

　　一位客户经理向记者介绍，目前有一款“开门红”保险产品，5年期，预期收益率为3.9%至4.1%。

　　某银行大堂展厅相关展台图片来源：记者吴杨摄

　　记者注意到，尽管一些银行并未在大厅内布置相关展台，但“开门红”相关产品营销工作已经开始。客户经理表示：“我们没有把礼品直接摆在大厅里，但（来存款）都有礼品赠送。其实日常存款达到一定额度也有礼品赠送，如米、面等，只是‘开门红’期间力度会更大一点。”

　　另一股份银行理财经理表示，目前是有新增资金的礼品，5万元以上可以累计积分，积分兑换相应的礼品，1万元是2积分，礼品有米面油、小家电等。此外，也有一些中小银行针对特定产品有礼品，比如深圳坪山村镇银行客户经理表示，现在存入20万元大额存单，可以送超1000元礼品。

　　除礼品赠送、积分兑换外，也有一些银行阶段性“逆势”上调部分期限存款利率。例如，此前淮滨农商银行宣布，自12月12日起阶段性上调新开户个人整存整取定期存款利率。起存金额小于1万元的执行原利率，起存金额大于等于1万元的执行上调后的利率。

银保产品仍是“香饽饽”

　　在调研中，多位银行理财经理向记者表示，目前存款利率仍有调降趋势，若想锁定未来长期收益，银保产品不失为一个较好的选择，如分红险等。

　　“某五年期银保产品，年利率3.2%，存3年期定期大额是2.6%，不建议提前取出来，时间越长越能提高平均收益率，建议往长远规划。”某国有大行理财经理向记者表示。此外，该经理称，仍需要多元配置，可以买一些PR2等级的理财，另一部分购买现金管理类理财。

　　某股份行理财经理推荐了一款分红险产品。“该产品期限5年，1万元起存，利率在3.4%至3.6%，若中途取出的话，会产生手续费用，利率也可能有所变化。”该理财经理表示，该产品不承诺做5年之后的投资。

　　在获取稳定收益的同时，有银行工作人员建议多元化配置，购置中低风险等级或以上的理财产品，获取浮动收益。

　　“但保险产品和银行理财产品是不保本保息的，和存款不一样，可能会有收益不太好的情况。”上述理财经理表示。

　　需要注意的是，部分银行定期存款、银保产品等，仍需提前登记方可购买。某城商行理财经理表示：“目前我行5年期定期存款利率是4.0%，2024年1月1日有额度后才可以购买。现在只能登记，释放额度后，率先给登记的客户办理。”

存款利率呈下行趋势

　　一位消费者向记者表示：“我刚退了一个银保产品，12万元存了5年，目前取出来约15万元，之后可能再也享受不到这样高的利率了。”

　　业内人士分析，银行存款利率仍将呈下行趋势。此次存款降息是国有大行今年以来第3次调降，6月和9月初国有大行分别进行了存款挂牌利率的调降。在息差承压、银行控制负债成本的背景下，多数银行存款利率仍将呈下行趋势。

　　山西证券分析师范鑫预计，调降存款利率能够有效降低银行负债端成本、改善净息差，为调降居民及企业贷款利率留出空间，有望促进居民消费与投资，使居民储蓄向消费与其他金融资产转移。

　　中金公司分析师林英奇预计，更长视角看，在信贷需求较弱的环境下，明年全年息差仍有下行压力，后续息差能否企稳取决于存款定期化趋势改善、贷款需求恢复、LPR调降幅度、城投化债进展等。